问题
单项选择题
欧式看涨期权和欧式看跌期权的执行价格均为60元，12个月后到期，看涨期权的价格为9.72元，看跌期权的价格为3.25元，股票的现行价格为65元，则无风险年利率为（）。
A、2.51%
B、3.25%
C、2.89%
D、2.67%
答案
参考答案：A
解析：
执行价格现值PV（X）＝股票的现行价格S－看涨期权价格C＋看跌期权价格P
＝65－9.72＋3.25＝58.53（元）
无风险年利率＝60/58.53－1＝2.51%