问题
问答题
某企业2004年12月31日的资产负债表(简表)如下:
资产负债表(简表)
2004年12月31日单位:万元
资产 | 期末数 | 负债及所有者权益 | 期末数 |
贷币资金 | 300 | 应付账款 | 300 |
应收账款净额 | 900 | 应付票据 | 600 |
存贷 | 1800 | 长期借款 | 2700 |
固定资产净值 | 2100 | 实收资本 | 1200 |
无形资产 | 300 | 留存收益 | 600 |
资产总计 | 5400 | 负债及所有者权益总计 | 5400 |
该企业2004年的主营业务收入净额为6 000万元,主营业务净利率为10%,净利润的 50%分配给投资者。预计2005年主营业务收入净额比上年增长25%,为此需要增加固定资产200万元,增加无形资产100万元。根据有关情况分析,企业流动资产项目和流动负债项目将随主营业务收入同比例增减。
假定该企业2005年的主营业务净利率和利润分配政策与上年保持一致,该年度长期借款不发生变化;2005年年末固定资产净值和无形资产合计为2700万元。2005年企业需要增加对外筹集的资金由投资者增加投入解决。
要求:
(1)计算2005年需要增加的营运资金额。
(2)预测2005年需要增加对外筹集的资金额(不考虑计提法定盈余公积的因素;以前年度的留存收益均已有指定用途)。
(3)预测2005年末的流动资产额、流动负债额、资产总额、负债总额和所有者权益总额。
(4)预测2005年的速动比率和产权比率。
(5)预测2005年的流动资产周转次数和总资产周转次数。
(6)预测2005年的净资产收益率。
(7)预测2005年的资本积累率和总资产增长率。
答案
参考答案:
解析:
2005年需要增加的营运资金额=6 000×25%×(50%-15%)=525(万元) (2)2005年需要增加对外筹集的资金额=525+200+100-6 000×(1+25%)×10%× (1-50%)=450(万元) (3)2005年末的流动资产=(300+900+1 800)×(1+25%)=3 750(万元) 2005年末的流动资负债=(300+600)×(1+25%)=1 125(万元) 2005年末的资产总额=5 400+200+100+(3 750-3 000)=6450(万元) 2005年末的负债总额=(300+600)×(1+25%)+2 700=1 125+2700=3 825(万元) 2005年末的所有者权益总额=资产总额-负债总额=6450-3 825=2 625(万元)