问题 多项选择题

套利定价模型表明()。

A.市场均衡状态下,证券或组合的期望收益率完全由它所承担的因素风险所决定

B.承担相同因素风险的证券或组合都应该具有相同期望收益率

C.期望收益率与因素风险的关系,可由期望收益率的因素敏感性的线性函数反映

D.在多因素共同影响所有证券的情况下,套利定价模型也是成立的

答案

参考答案:A, B, C, D

解析:套利定价模型表明,市场均衡状态下,证券或组合的期望收益率完全由它所承担的因素风险所决定;承担相同因素风险的证券或证券组合都应该具有相同期望收益率;期望收益率与因素风险的关系,可由期望收益率的因素敏感性的线性函数反映。

单项选择题
单项选择题