问题 单项选择题

当到期收益率降低某一数值时,价格的增加值大于当收益率增加时价格的降低值,这种特性被称为债券收益率曲线的()。

A.凸性

B.凹性

C.久期

D.弹性

答案

参考答案:A

解析:采用久期方法对债券价格利率风险的敏感性进行测量实际上是考虑了价格与收益率之间的线性关系,然而,价格变化与收益率之间不是线性的,而是一种凸性的关系。

问答题 简答题
单项选择题