问题 问答题 论述题

根据资料二,判断公司董事会讨论的四个债券发行方案是否违反我国债券发行的有关规定,并简要说明理由。简要说明《公司债券发行试点办法》规定上市公司应当对其公司债券持有人履行哪些权益保护措施。

答案

参考答案:

(1)债券发行方案合规性判断如下:

方案1违反。

理由:方案1拟发行的上市交易的公司,债券的期限为9个月,违反“公司申请上市交易的公司债券期限必须在1年以上”的有关规定。

方案2违反。

理由:方案2拟发行的一般可转换公司债券的期限为10年,违反“可转换公司债券的法定期限最短为1年,最长为6年”的有关规定。

方案3违反。

理由:方案3拟发行的上市交易的公司债券的期限为6个月,违反“分离交易的可转换公司债券的期限最短为1年”的有关规定。

方案4违反。

理由:方案4中首期发行数量为总发行数量的25%,违反“首期发行数量应当不少于总发行数量的50%”的有关规定。

(2)公司债券持有人的权益保护措施:

信用评级。上市公司发行公司债券应当委托经证监会认定、具有证券服务业务资格的资信评级机构进行信用评级。

公司债券的受托管理。上市公司应当为债券持有人聘请债券受托管理人,并订立债券受托管理协议;在债券存续期限内,由债券受托管理人依照协议的约定维护债券持有人的利益。

债券持有人会议。上市公司应当与债券受托管理人制定债券持有人会议规则,约定债券持有人通过债券持有人会议行使权利的范围、程序和其他重要事项。

公司债券的担保。为公司债券提供担保的,应当符合《物权法》、《担保法》和其他有关法律、法规的规定,担保范围包括债券的本金及利息、违约金、损害赔偿金和实现债权的费用。

单项选择题 A1型题
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