问题
单项选择题
For an investment portfolio, the coefficient of variation of the returns on the portfolio is best described as measuring:（）
A. risk per unit of mean return.
B. mean return per unit of risk.
C. mean excess return per unit of risk.
答案
参考答案：A
解析：
[分析]： 变差系数(CV)的计算公式为：
式中，sx表示观测值x的标准差，
表示观测值x的平均值。
CV衡量的是在一组观测值中相对于平均值的变化数量，它可以让我们对不同数据集的离散度直接进行比较。在投资分析中，CV用来衡量每单位平均预期回报所包含的风险。因此，本题的正确选项为A。
[考点] 变差系数与夏普比率